应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务)（精选7篇）
应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务) 第1篇
应对跨国公司的内部贸易
一、跨国企业在我国的发展现状：
1、跨国汽车企业看好中国市场 市场份额稳步提升
根据中汽协的统计，2008年前7个月合资企业生产的外国品牌轿车，在国内市场份额达到75.05%，比去年全年略有上升。
2中国轮胎80%的市场份额将要被外资侵占
跨国大型轮胎企业发展路径同时开始从高端向低端切入，无限挤压本土企业市场占有空间。固特异在近年经营策略转向销售渠道、销售模式和售后服务之后，开始宣布在中国建立全国统一标准的授权汽车服务网络，旨在改变传统轮胎零售店经营模式，为消 费者提供一站式服务。结果，他们在短短6个月内筹建300家零售加盟店，创下几乎平均每天开设两家新店的惊人纪录。
在巨额市场面前，中国本土轮胎企业无疑处于弱势地位。中国橡胶工业协会08年特别向社会推荐的六大自主品牌产品，包括万力、三角、玲珑、好运、BCT、海大等，总产量和市场覆盖面只占全国的25%。
3、很多跨国公司占据了中国市场半数以上的份额
跨国公司占据中国市场半数以上主要源于五个方面的强大优势：
1、产品差异性
但是现实世界中，市场呈现不完全竞争是常态的。在不完全竞争的市场结构中，众多生产者即使生产和销售同一类产品，也具有差异性，这种差异性表现在产品的质量、性能、档次、规格、品牌、商标等多个方面，谁掌握了差异性，谁就拥有相对于竞争对手的竞争优势。跨国公司正是由于其生产产品的千差万别，满足了不同层次消费者的需求，从而获得了竞争优势。
2、技术研发投入与技术垄断
跨国公司由于其庞大的资产和抗风险能力，能够进行大量的研究开发投资，通过率先技术创新，从而形成技术领先与技术垄断，如拥有优于竞争对手的专利权、专利技术、生产诀窍、新产品开发能力等。
3、市场垄断优势
跨国公司拥有多国营销网络，长期积累了丰富的营销技巧，往往在细分市场上某一个或某些跨国公司的产品国际市场占有率很高，容易形成单边垄断或寡头垄断，操纵市场价格等。
4、新型的内部化优势
内部化优势指由于市场的不完全性，企业将中间产品市场内部化，用内部协作代替外部市场，从而节约利用外部市场时产生的过高的交易费用，降低企业生产经营成本所带来的竞争优势。
一些跨国公司发展了可以称为“虚拟内部化”的新形式，即不以股权参与为主要形式，而是以战略协议来构筑内部市场，从而既能享有传统内部化的好处——节约市场交易费用，又能获得节约组织管理成本的新优势。这种新形式已经越来越成为当代跨国公司竞争优势的主要来源之一。
5、价值链分解与整合的全球战略优势
全球战略优势指跨国公司为降低成本、实现利润最大化而在全球范围内统筹安排生产经营活动所产生的组织效率。对外直接投资和日益发展的战略联盟是跨国公司全球战略的主要表现形式。
随着跨国公司在我国的不断发展，由此带来的跨国公司内部贸易现象也在国内呈现白热化状态。
二、跨国公司内部贸易的内涵
跨国公司的内部贸易(也称公司内贸易)是指在一个公司控制下的国际商品流动,即母公司与子公司或者子公司之间的国际贸易。随着跨国公司在国际经济活动中所起作用的日渐显著,跨国公司企业内部交易也日益增多,这使得国际贸易中企业内贸易的比重不断上升。国际分工也不再单纯依靠市场机制来协调,跨国公司已经成为国际分工日益重要的协调者和组织者。在跨国公司内部,存在着一种“垂直式”或“垂直专业化”的分工形式,即跨国公司的某种产品的不同生产阶段,由地处不同国家的子公司来完成,处于某一生产阶段的子公司就会从其母公司或其他子公司输入零部件或中间产品,加工后输回母公司或其他子公司,由此产生了“垂直贸易”。这类分工通常是由贸易国之间要素禀赋差异引起的,贸易产品在要素投入方面有着很大的差异。
三、跨国企业内部贸易对我国经济的影响：
第一：品牌效应。跨国企业纷纷打出自己的品牌，并通过大量的广告，树立了自己的企业形象，加上良好的公关效应，于是将自己的品牌深入广大中国人民的心。也有不少的企业通过收购冷藏的政策打败了中国企业，将自己的品派推向市场。使自己的品牌在市场稳定，并慢慢占领了中过市场。Eg：宝洁，沃尔玛，强生等（这是我自己总结的，下面的是网上资料）
第二，转移价格往往损害了东道国的利益。由于内部贸易采用转移价格手段，达到跨国公司的特定目标，如将资金调出东道国，规避东道国的税收，绕过东道国的关税壁垒等。据有关部门的数字表明，我国境内的外资企业亏损高达40%以上，有些地区甚至达到75%，因此许多合资、合作企业的中方无利可分，甚至连年亏损。令人深思的是这些企业的外方却不断增资，合理的解释只可能是这些企业的外方通过“高进低出”的转移价格侵吞了中方的收益，实现了“虚亏实盈”、“中亏外盈”。可见，跨国公司通过转移价格侵吞了东道国合资方的利润，减少了东道国的税收收入。
第三，内部贸易降低了东道国引进外资的关联效应。很多东道国，特别是发展中国家，大力引进外资的目的之一就是希望通过跨国公司的投资带动上游产业或下游产业的发展（我国相同想法）。然而跨国公司从全球战略出发，有时宁可高价进口国外关联公司的原材料、半成品，因而降低了跨国公司在东道国直接投资的关联效应。例如，某合资企业生产用的主要原材料阿苯达唑，国内许多厂家均能生产，而且产品质量很好，但该企业的合资外方却拒绝使用高质价廉的国产原料，而高价从其他国家的子公司进口。
第四，跨国公司的内部贸易使国际关系复杂化。一方面，跨国公司通过内部贸易侵占了东道国的利益，破坏了东道国的投资声誉，而且使东道国在制定外经贸政策时左右为难；另一方面，内部贸易中的返销假活动使得进出口国地位改变，改变了双方的贸易差额。不利于东道国的国际收支改善。这些矛盾显然会造成国际经贸关系复杂化。例如，美国以巨额贸易逆差为由向其贸易伙伴施加压力，如要求日本开放市场、汇率升值；要求中国开放市场等。
四、针对跨国公司内部贸易所产生的种种问题及影响,提出中国作为东道国对内部贸易的管理对策.这一部分主要分为五方面:
第一,控制在华跨国公司的转移价格
A在不断完善,如新《企业所得税法》对转移定价问题提出了应对措施,一是引入了“独立交易原则”;二是明确了企业及相关方提供资料的义务;三是补充了一般反避税规则,如“成本分摊协议”和防止资本弱化等限制性条款；
B、加强税收征管以提高执法效率和水平，加大执法力度,规范外商投资企业的转移定价行为。我国必须对未按规定期限向税务机关报送的企业,按照《税收征管法》的规定,坚决予以处罚;对转移定价造成利润流失严重的企业,应在政策行为上予以限制和处罚。此外，税务机关应加强对跨国公司内部交易中“公允价值”是否公允的认定；
C、加强国际税收协调且搞好国内软环境建设，加强信息化建设,络。确定关联企业间作价是否合理是实施转移定价调整的关键,而掌握国际市场上原材料、产品及劳务等交易的价格信息是判断作价是否合理的依据。现在,我国尚未有一个权威的价格信息机构为税务工作提供信息,为此海关、税务、商务部、商检、保险、金融、工商、审计、统计机构等国内各部门应进行有效配合,建立健全价格资料的反馈机制，积极开展国际税务合作,共同控制转移定价；
D、进一步完善预约定价协议制，从世界范围来看,预约定价(APA)被认为是解决转移定价反避税的最有效方式。预约定价制也叫预先认定制,其核心在于税务机关对跨国公司内部交易的定价事先加以确认,将转移定价的事后税务审计变为事前约定，目前我国已引入了预约定价制度,但这种被经合组织推荐的方法执行起来非常繁复,今后我国应对其进行进一步完善。
第二,从跨国公司内部贸易中的物料、技术和人员等环节入手,提出了利用当地化的管理对策.第三,从区域经济一体化和产业环境两个层次,提出了制约内部贸易的因素.第四,从国内微观企业的角度,提出控制经营权、提高国内企业竞争力、维护市场秩序等方面的其他管理措施.第五、20世纪70年代以后国际贸易领域中形成的以非关税壁垒为主，以关税壁垒为辅的新的贸易保护主义在一定程度上也能控制跨国公司的内部贸易
应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务) 第2篇
跨国企业内部贸易占总贸易额的三分之一, 但是传统贸易理论对于内部贸易却没能给出合理的解释, 20世纪70年代发展起来的内部化理论强调了中间产品市场的不完全性, 交易成本理论强调了交易成本和治理成本的比较从而选择适当的组织形式, 这两个理论都能用来研究跨国企业的内部贸易。
2 理论描述与解释
新贸易理论对跨国公司以及跨国公司内部贸易的描述内容较少, Krugman和Helpman ( 2005) 对公司内部贸易的情况作了简单的介绍。本文主要从内部化理论和交易成本理论的视角来解释公司内部贸易的原因, 并试图找出内部组织与外部市场之间的边界。
2. 1 内部化理论
Buckley和Casson ( 1976 ) 提出, 中间产品市场的不完全形成了内部化, 而跨越了国界的内部化则形成跨国公司。跨国公司内部贸易是在跨国直接投资的基础上进行的, 内部化理论先解释了跨国直接投资的动因。Buckle和Casson ( 1976) 指出外部市场的缺陷主要有五个方面:
( 1) 时间差。在期货期权市场不完全的情况下, 跨国公司宁愿通过建立自己的内部贸易机制, 通过与子公司的信息交流消除时间误差, 保障供应链流畅。
( 2) 中间产品差别价格。对于跨国企业需要获取的技术, 从外部市场上购买是昂贵的, 如果在跨国企业部门中存在, 则可以通过与附属公司较小成本得到。
( 3) 讨价还价。多次的外部讨价还价让跨国公司更愿意建立与子公司之间的价格机制。
( 4) 买方不稳定。跨国公司面临市场买方不确定的风险, 建立当地子公司可以避免因为买方违约造成产品供给过剩问题, 同时保证源源不断长期供应。
( 5) 政府干涉。跨国企业通过内部贸易可以通过转移价格逃避税收, 也可以绕过贸易许可方面的壁垒。
从内部化理论来看, 以上五个方面的原因导致了跨国企业内部贸易的产生。
2. 2 交易成本理论
企业理论最初从不同于主流经济学的角度解释了企业为何存在的问题, 交易成本经济学则更有利于说明内部贸易的问题。Coase ( 1937) 开创性地指出企业存在的原因是对市场价格机制的替代, 交易成本也成为企业选择组织形式还是市场形式的权衡点。Wiliamson ( 1971) 指出企业不仅是一种生产函数, 而且是一种治理结构, 同时说明市场失灵的原因主要有专用性投资、契约不完备、道德风险、外部性、信息处理和制度适应六个部分, 这与Buckley和Casson ( 1976 ) 对市场缺陷的描述有相同之处。Williamson ( 1985) 对交易维度的描述中突出了资产专用性程度、不确定性和交易频率在选择组织形式中的地位。
2. 2. 1 资产专用性
Williamson ( 1985) 指出, 资产专用性在交易成本理论中是再怎么提也不过分的。本文认为这些与跨国企业贸易有关的专用性资产以人力资产和特定用途的资产为主。
跨国企业拥有人力资源和特定技术资产方面的优势, 属于较强专用性的资产, 这会使企业治理成本小于通过外部交易成本。虽然会牺牲大量需求形成的规模经济和范围经济效应, 但跨国企业因为自身的持续性需求也可能在内部形成规模经济。从跨国企业结构来看, 内部贸易发生在母公司与子公司及附属机构之间, 将母公司看成是供给方, 子公司看成是接受方, 这种纵向一体化的关系同样通过资产专用性来解释。Williamson认为当资产专用性极高时, 资产专用性带来的治理收益超过外部市场规模效应时, M型公司将有更强的纵向一体化倾向。
2. 2. 2 不确定性
交易成本理论的不确定性在于交易过程, 在信息不对称的情况下, 母公司对市场的控制力不够, 在对多样化产品的要求也越来越严格的情况下, 市场治理不能及时、按要求提供需要的产品和服务, 不确定性存在于生产到销售的各个环节。自从专用性资产引入以后, 跨国企业更加要求解决市场不确定性的问题, 跨国企业的专用性资产不能承受外部市场不确定性带来的损失, 因此它会选择建立子公司与附属机构, 通过技术出口、内部转移定价等方式保证资产的赢利能力。
2. 2. 3 交易频率
跨国公司的需求巨大, 与外部市场发生的交易频率极高, 这是交易成本理论所在意的。Coase ( 1937) 就注意到市场的频繁交易会产生大量交易费用, 企业的出现在于对这些交易费用的节省, 通过订立内部合约的机制可以避免外部大量交易费用。这种内部机制就是建立一体化的子公司, 至于为什么会建立子公司, 这只是由于跨国公司投资于各国地域和法律上的限制。另外, 如果资产专用性很高, 大量交易的签订在发生纠纷时, 面临资源配置的无效率问题, 与子公司的交易就变得简单多了, 在管理上能有一致的目标, 内部的大量交易也能够形成内部规模经济。
3 内部贸易的动机与边界
跨国企业选择自产还是外购, 取决于两个因素: 第一, 生产成本的控制; 第二, 及时适应的难度。一般来说, 由于外部市场的专业化能够形成规模经济, 降低生产成本, 但是中间产品的提供与最终产品的制造之间的适应性是由企业内部决定的, 这决定了企业的治理有可能弥补生产的外部规模经济。
Williamson ( 1984) 将治理成本与资产专用性的关系建立了简单的模型, 如果再将资产专用性放入传统的生产函数中, 则可以求出一个关于利润的最优解。假设跨国公司内部治理成本为β ( k) , 市场治理成本为M ( k) , 其中k是资产专用性指数, 初始的成本β ( 0) > M ( 0) , 随着资产专用性增加, 二者之差△G = β ( k) - M ( k) 是向下倾斜的, △C指外部市场的规模经济。即使外部存在规模经济、内部存在官僚主义成本, 由于资产专用性的增强, 内部治理收益也会超过外部市场收益, 在k点, 两种方式将会造成同样的效果。
由交易成本理论解释跨国企业的纵向一体化行为可以找到利润最大化均衡。Helpman和Krugman ( 2005) 将总部服务 ( h) 和中间产品 ( z) 作为计入成本函数, 进而通过要素价格均等化得出最优成本结果。
本文将上模型中的G ( k) 作为资产专用性变量, 为了考虑k的影响, 忽略了生产要素的多样性, 则成本函数设为: C = C ( L, G ( k) , Q) ( 1)
由于跨国公司具有一定的垄断势力, 因此将市场设定为寡头垄断市场, 且进行伯特兰竞争的定价均衡为价格等于边际成本即P = MC; 生产函数为P = a - b Q, 那么跨国企业的利润为: π = PQ - C ( 2)
将各式代入利润函数: π = MC ( a - MC) /b–C ( 3)
由于MC与C都是关于G ( k) 的函数, 因此k可以作为变量, 对π求关于k的导数π ( k) = ( aMC ( k) '2MC MC ( k) ') / b - C ( G) ' G ( k) ' ( 4)
令 ( 4) 式为0, 能求得对企业最优的k值。再将此值代入 ( 3) 式, 便能与非纵向一体化的利润比较 ( 不同之处就在于成本函数中不包含资产专用性变量) 。从模型来看, 加入新变量以后的利润函数是有可能超过原函数的, 这解释了通过纵向一体化确实可以降低交易成本, 这种设立子公司内部贸易的制度能对外部市场进行替代。
纵向模型考虑了企业治理因素和外部成本因素。专用性指数的计量本身是十分复杂的问题, 而且因每个跨国企业经营手段的不同而不同, 这使得衡量跨国企业组织的数据依据没有标准化的指标。Williamson也指出, 对企业组织的比较可以不用定量的数据对比, 凭借定性的分析即能得出结论。
4 对中国的指导意义
通过内部化理论和交易成本理论的描述, 公司内贸易得到了较好的解释。由此我们知道, 内部化的市场可以充分发挥中间产品的优势, 跨国企业的专用性资产越强, 越能摆脱外部市场的不确定性风险。
研究对中国企业不断“走出去”的今天也有指导意义, 首先是内部化治理对成本的节约, 其次是通过海外资产的转移达到合法避税的目的。随着跨国企业的不断强大, 在寡头垄断的市场研究企业治理行为也将变得更有意义。
参考文献
应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务) 第3篇
关键词:跨国公司;安徽制造企业;知识战略;战略期权
中图分类号:F276.7 文献标识码:A 文章编号:1672-1101(2009)03-0028-06
商业组织正逐步认识到“知识”是最有价值的战略性资源,跨国公司作为一个知识共享的网 络,存在和形态可根据其相对于市场的更有效地传递、创造、整合和配置企业知识的角度来 理解,而且不断发展的整合能力成就了跨国公司面向未来的增长期权[1]625-645 。演化理论启发我 们,跨国公司的战略选择是组织资源和能力与外部环境协同演化的结果,即不管外部环境如 何变化,战略选择总是企业既有资源和能力基础上的一种能动的适应过程。为了构建和发展 持续的竞争优势,跨国公司面对外部机遇和威胁时,会在认知企业既有的资源的基础上进行 战略决策,或者发挥既有优势,利用已有知识获取必要的利基;或者发展新的知识以适 机实现能力的更新和跃迁,创建面向未来的增长期权[2]169-82。企业的有价值资 源并不一定能形成“ 隔离机制”,只有具备出众的组织知识,企业才能协调和整合已有的资源和能力,形成组织 特质并创造竞争优势[3]39-61。跨国公司作为技术创新的先锋和全球资源的整合 者,相对于一般国 内企业,更需要把企业知识管理有机地融入战略管理过程之中。而且,不限于既有知识的利 用,知识创新和能力发展已成为跨国公司日趋重要的管理活动。作为跨国公司知识管 理先导的跨国知识战略,以及跨国知识战略所涉及“知识”的结构和特性,会对跨国公司国 际化方式选择产生直接的影响[1]625-645。
一、基于知识观的国际经营战略理论
关于跨国公司国际化方式的选择理论,两大主要理论——交易成本论(TC)和组织能力论( OC)都认可了战略性资源“知识”的重要性。与交易成本论不同,组织能力论沿用了行为经 济学有限理性假设和演化理论的基本逻辑,在考虑内部化理论侧重的跨国公司特定优势利用 的问题同时,还着重研究跨国公司知识创新和能力发展的问题,并摆脱了“机会主义”逻辑 的束缚,认为在分析跨国公司的国际化方式决策时,不能仅依据知识传递的交易成本最小化 原则,还要考虑战略选择产生的知识价值创造问题。Madhokd在借鉴Kogut and Zander等人 研究的基础上,把组织能力理论融入国际商务领域研究,指出国际化方式选择不仅要分析“ 机会主义”所带来的交易成本,还需考虑国际化方式选择可能产生的知识价值(租金创造的 能力)损失,以及知识开发带来的未来价值的创造。而且进一步从知识利用角度指出,跨国 公司所拥有隐性知识的较强特异性会造成组织间知识传递过程中的价值损失,即“市场失败 ”,这并非机会主义的结果而是因为双方能力的差异,即传送方特异的优势能力使得有能力 限制的接受方不能有效地吸收和整合相关知识,造成知识租金创造能力的下降。因此, 跨国公司知识的特异性越强,越偏好于内部化的经营方式;另一角度,考虑区位因素影响时 ,特定业务经营所需的区位知识的较强嵌入性会造成组织内部知识转移的低效,即组织自行 内部吸收并转移所产生的较高实施和调适成本,导致既有知识的价值损失和“科层失败”, 使得跨国公司更偏爱于组织间的合作机制;再者,相对于交易成本论静态的分析方法,组织 能力论认为当跨国公司相对注重于知识创新和能力发展所带来的增长期权(未来的价值创造 )时,即侧重于知识开发战略,它们更偏好有利于交互学习的组织间合作的制度安排[ 3]39-61。
Tallman进一步研究了跨国公司能力驱动的知识战略过程和国际化方式的选择,指出跨国 公司独特资源,以及能力的持续开发和利用是其竞争优势的来源。而且,为了更深入地认识 国际化方式的选择问题,Tallman借鉴系统论思想的知识分类标准纳入国际商务领域研究中 ,企业知识相应地分为“组件知识”和“架构知识”[2]69-82。组件知识(compo nent knowledge )与跨国公司业务层次的组件能力相一致,由一个组织系统中可识别的特定知识资源、技能 和技术构成,通常和特定的产业技术相关。例如,科技产业中的组件知识,主要对应着科学 、技术、工程和设计等方面的知识;而消费品产业中的组件知识,则主要对应着消费者行为 和营销等方面的知识。组件知识因是产业内生的,多为产业中的企业所共享;而对于企业而 言,通常是外生的,有着较少的跨径依赖性,因而特异性较弱,一般可较易地在组织之间传 递。但这并不表明所有的组件知识都易于传递和吸收,其实组件知识是可以在显性和隐性、 独立性和系统性等多种维度之间变化分布,而且由于上述特性分布的差异会引起它们在传递 和吸收上的不同表现;架构知识(architectural knowledge)则与公司层次的架构能力相 一致,它作为一个全面的系统、组织层次的结构和惯例,是协调和整合组织内的组件知识来 服务生产,并发展新的组件和架构知识的知识。架构知识通常是复杂和隐性的,具有组织高 度特有、因果模糊和较强的路径依赖的特性,不易传递和吸收。跨国经营中的企业架构知识 则具体反映了跨国公司全球经营,以及利用和开发跨技术、跨业务和跨区域的管理能力的累 积性知识,常外在地表现为丰富的跨国业务管理经验、良好的信息传递和沟通机制、柔性的 组织结构等。那么,关于跨国公司能力杠杆的知识利用战略,对于较易传递的组件知识的利 用,特许是一种可行的方式;而对于较隐性的组件知识,出于机会主义行为的考虑,跨国公 司在国际扩张阶段,偏爱于整合组件知识于产品之中,然后实施出口战略,以实现母、子公 司之间单向的最终产品贸易。当跨国公司发展到全球整合阶段时,出于全球市场利用的考虑 ,还可以形成母以国为中心的全球生产体系,可形成双向的中间产品贸易。另一方面,当跨 国 公司利用其复杂隐性的架构知识时,更偏好于通过全资子公司而拥有全部所有权和控制权, 以便于准确移植母国公司的结构和系统,或者进一步形成全球性的生产和职能体系,充分发 挥其优势的整合能力;另外,关于跨国公司能力发展的知识开发战略,跨国公司出于对产业 内先进组件知识的追求,一般会与当地的企業形成合资或联盟,这种资产的套牢关系或共同 的战略目标,会显著地降低交易成本,促进跨国公司相关产业技术知识的吸收;而当跨国企 业寻求国际化经营的架构知识时,一般会采取并购和控股其它跨国公司或其子公司,以便有 效地吸收和整合其它跨国公司的优秀的跨区域和业务的管理经验。跨国公司发展到全球整合 阶段时,还可以极力形成差异化的组织网络并促成多极战略地位的子公司,促成有利于架构 知识形成的组织内部知识传递和创新机制。因此,融合上述主要学者的理论研究,可以得出 跨国公司能力驱动知识战略导向下所侧重的国际化方式,详见表1。
二、 跨国公司国际经营的战略实践
事实上,跨国公司的知识开发和知识利用并非相互排斥而是相辅相成的。跨国公司经常在开 发某一国家业务领域中知识的同时,一般也会在东道国或其它国家的其它业务领域中利用既 有知识,这也意味着跨国公司需要在知识开发和知识利用方面达到均衡。这是因为,开发新 知识不仅能保持既有知识和能力的可用性,又能为跨国公司进入新领域提供知识资本;而既 有知识和能力的利用,则可以为跨国公司持续开发知识提供资金支持。只开发不利用,企业 必将失去发展的动力和创新的基础;只利用不开发,知识和能力终会枯竭[4]。因 此,上述 的理论模型所揭示的战略侧重在跨国公司的战略实践中,常表现为知识开发和知识利用平衡 后的如下三种战略实践模式[5]。
(一) 多国化战略
多国化战略是指一个公司使其产品或服务适应各国各地区需要的战略,在这些国家和地区, 公司行使并给予管理者与员工大量权力。多国化战略的前提是东道国市场知识的特异性较强 ,跨国公司的总部文化只能适应性地让步于本土文化,它赋予当地公司较大的自主权,可以 根据当地市场需求变化而及时创新产品和服务。像联合利华公司一样,将公司总部的权力移 到不同国家或世界的同类地区的部门。这些部门典型的情况就是自给自足:进行自主研发, 自主生产产品和服务。这就表明,该战略中地区部门更多地利用了总部的特有技术(组件知 识),因为各地管理的本士化倾向,总部很少地利用管理经验(架构知识)对地方部门加以 控制。这类战略中,如果跨国公司选择与当地公司联盟,则会形成跨国公司投资的增长期权 效应,即双方共同出资,风险共担,跨国公司在吸收东道国市场知识的同时,形成了面向未 来的增长期权[6]。
(二) 全球化战略
全球化战略是指公司在有业务的国家提供标准的产品和服务。如微软公司一样为了追求既有 知识(组件知识和架构知识)的有效利用,利用其充足的国际化管理经验(架构知识),通 过集中的技术创新(组件知识),把具有不同形式的相同基本产品或服务在各个国家进行销 售。全球化战略的前提是跨国公司产品的通用性和标准性较强,跨国公司追求产品创新的集 中性,以及国际化生产管理一致性所带来的效率,地方公司的自控权和自主创新能力较弱。 这类战略中,如果跨国公司选择与当地公司联盟,除了拥有上述增长期权外,当某个目标市 场出现不利局面,由于跨国公司较强的中央控制权,易形成上述多国化战略中较难实现的转 换期权,即利用本身的网络结构优势实施转换期权来增加投资回报。这是因为地理上的分散 给跨国公司更好地利用不确定性来回避风险并增加收益的机会,可以利用转换期权,在产品 生产、技术共享和市场规模上进行合作调整。
(三) 国际化战略
该类跨国公司试图同时获得本土的快速反应和全球效率两种优势。国际化战略的前提是本土 适应性和全球效率的平衡,该类战略下的联盟战略,跨国公司既强调统一规划又保留了东道 国企业较大的自主权,既得用总部的跨国管理经验(架构知识)对各地部门加以充分协调, 并充分地利用总部核心技术(组件知识)的范围经济性,又强调了各地部门的本土化管理和 适应性的创新。这类战略中,如果跨国公司选择与当地公司联盟,除了上述增长期权和转换 期权之外,相对于上述全球化战略中跨国公司较为成熟的产品扩张,此类战略中东道国市场 不确定性较大,文化沟通的复杂性较强,再加上跨国公司在核心技术和国际化管理经验上的 优势所造成的能力不对称性,易促成跨国公司并购、继续或撤资的资产重组期权[7] 。
三、联盟战略中安徽制造企业的应对措施
“十五”期间,安徽省地区生产总值年均增长超出预期目标,经济结构也有了明显改善。随 着我国“中部崛起”政策的实施、“大长三角”的区域辐射,以及国际制造产业转移效应, 都将给安徽制造业发展带来难得的契机。从外商投资领域来看,对外开放初期,安徽FDI主 要集中于劳动密集型的加工工业,随后逐步加大在资金相对密集型行业的投资。目前,外国 投资几乎涉及到所有开放的行业。从安徽FDI的投资领域来看,投资于第二产业的比重最大 ,第三产业次之,投资于第一产业的比重非常小。制造业是吸引外资最集中的领域 ,2005年 占我省FDI总额的42.73%,2006年更是达到了56.94%;2005和2006年分别为 21.40%和 17.26 %;2008年全年,外商直接投资三次产业比例为2.7%、[CM)]81.1% 、16.2%,其中,一产项目7个 ,总投资[CM)]10 084.1万美元;二产项目164个,总投资301 631.9 万美元,占比双双超过80%。 二产项目中,制造业项目153个,总投资289586.3万美元,分别占全省 的[CM)]76.9%和77.8%[ZW(DY]见《安徽省统计年鉴》2006年至2008年,《安徽统计年鉴》统计局出版。[ZW)]。 外资集中于制造业,一是因为安徽省尚处在工业化发展中期的初级阶段,对工业发展所需的 资金和技术等有强烈的需求;二是因为安徽第三产业整体发展水平较低,无论是开放的领域 还是发展层次,都在很大程度上限制着地区经济与国际资本对接。这种条件下,如何利用安 徽制造业吸引外资的相对优势,以及跨国公司国际化战略的策略性选择,在安徽制造企业迅 速发展的同时,联合跨国公司通过其合资和并购等国际化战略,加大安徽制造企业的规模效 应,提升制造企业的科技水平和国际竞争力,必然成为安徽制造业发展的重要环节。
回顾安徽制造企业的国际合作历史,在80年代,安徽制造企业由于平均规模较小、创新能 力较低,和跨国公司的合作多停留在粗放的加工制造,以及技术转让等较低层面。例如 ,安叉公司与日本TCM公司,以及安徽江淮和韩国现代的技术合作,都成为我国企业技术引 进到自主创新的典范;90年代,随着我国市场经济的发展和政府招商引资力度的加大,博西 华、三洋电机株式会社等跨国公司开始通过跨国战略进入安徽制造业领域,分别与安徽的扬 子集团和荣士达集团进行合资,在利用本土品牌和渠道的同时,积极开发自身品牌,2 000年以后,随着我国市场经济的日益成熟,广阔的市场潜力凸显,安徽制造业的 自主创新能力也得到了一定的发展。因而,一方面,在市场规模达到跨国公司预期的临界点 ,以及安徽制造业的现代化水平提高和产业工人的日趋成熟等情况下,一些跨国公司开始利 用全球化战略与安徽制造企业展开合作,如2002年比利时格拉特公司和安徽丰原集团组建了 丰原格拉特公司,2007年,美国联合电钢公司和马钢股份公司成立的马钢联合电钢轧辊有限 公司,都体现了跨国公司产品全球化服务的战略目标;另一方面,随着安徽制造企业产权体 制的优化,以及自主创新能力的增强,一些跨国公司则开始利用多国化战略进入安徽制造行 业 ,充分利用当地公司健全的治理机制和本土创新能力开发东道国市场,如美国江森和安徽奇 瑞计划中的汽车零部件合资企业。可以看出,跨国公司的上述三种跨国战略的开展,是随着 我国市场环境发展和安徽制造企业内部治理的完善而择机实施的,有着极强的科学规划和战 略定位。安徽制造企业需要在了解其战略目标和战略机理前提下,做出全面而积极的应对。
(一) 跨国公司多国化战略的应对
对于跨国公司这类战略形成的联盟,由于东道国公司的地方相对优势,安徽制造企業可以充 分利用自身的讨价还价能力,争取自己在公司治理结构中的优势地位,在吸收跨国公司专业 知识和技能的同时,利用自身不断增强的自主创新能力,更好地开发本国市场。如安徽奇瑞 公司计划由其旗下的芜湖奇瑞科技有限公司与美国江森自控专业汽车内饰集团各按50%的股 权比例组建,将主要生产汽车内饰,并提供相应的技术服务。 美国江森自控专业汽车内饰 集团是全球500强之一美国江森自控公司旗下的重要企业,是全球专业汽车内饰系统及汽车 零部件行业的佼佼者;国家商务部近日又正式批准,以“中方出技术,外方出资金”合资方 式 成立的奇瑞量子汽车有限公司,以色列著名企业集团IC公司的量子公司2亿美元资本金已到 位。此举不仅成为安徽省有史以来最大的合资项目,还打破了中国汽车业“外方出技术,中 方出资金”的合资模式。可以看出奇瑞公司作为中国最具影响力的汽车企业之一,其强大的 自主创新能力和市场控制力成为跨国公司追逐的热点安徽外资网http://wzc.ahpc .gov.cn。该类联盟由于本土公司在合作经 营中的相对优势,虽有利于本土核心能力的建立,但由于合资公司与跨国公司总部缺乏紧密 的协调和文化融合,不利于安徽制造企业对跨国公司的国际管理经验(组织件知识)的吸收 和国际市场的开发。因此这种形式下的联盟中,安徽制造企业的战略规划需要在本地核心能 力打造和国际化发展之间取得平衡。在经历了一定的发展阶段后,可以适机地利用合作公司 的国外渠道和市场,按照经典的跨国扩张次序(出口-许可-跨国生产),实现自身国际化 战略中的增长期权。奇瑞正是利用跨国公司的国际化战略扩张,形成了一个健全的、健康的 国际化战略体系,通过整车出口、海外建厂和合资合作三种途径,奇瑞的国际化经营格局已 经初步形成。
(二) 跨国公司全球化战略的应对
对于跨国公司这类战略形成的联盟,由于跨国公司追求全球生产效率和一致性,合资公司与 总部之间的协调和联系较为紧密,中方的管理人员和技术员工往往有较多的机会参与总部的 交流和培训,有利于中方吸收跨国公司的全球化管理经验。但该类合作中,安徽制造企业应 在积极融入跨国公司全球价值链,主动吸收国际化管理经验的同时,战略规划的重点应是积 极 提升企业的自主创新能力。否则,如果始终处于跨国公司价值链的下游,最终丧失持续发展 的动力。安徽制造企业当前有利的方面在于,虽然处于跨国公司生产体系的低端,可以在学 习跨国公司全球化管理经验的基础上,凭借安徽制造业生产成本的优势进行跨国经营,利用 产品的比较优势创造和实现国际经营中的增长期权。这方面马钢通过和美国联合电钢公司( 世界最大的锻造硬化钢企业)的联盟,丰原生化通过和格拉特公司(世界乳酸及其衍生物的 生产上居领先地位的生产厂家)的合资,都在充分地吸收跨国公司产业领域先进技术的同时 ,积极地利用跨国公司的全球销售渠道,拓宽了自有产品的国际化范围;同时,安徽制造企 业应动态监控联盟的发展,积极发展自主创新能力,提防跨国公司或者因我国市场的周期性 波动,或者因劳动力成本的上升,实施不利于我方的转换期权。
(三) 跨国公司国际化战略的应对
与全球化战略类似,合资公司与总公司之间的协调同样较为紧密,中方的管理人员和技术员 工往往有较多参与总部交流的机会,两类文化求同存异,跨国公司同时追求自身品牌和东道 国品 牌的推广,这种联盟常表现在同行业的水平并购和合资之中,如博西华公司和三洋公司与 安徽家电企业的合作。此类战略形成的联盟合作中,安徽制造企业需要注意两个方面的问题 ,理论上,这类联盟非常有利于安徽制造企业在发展自身核心能力,积极吸收跨国公 司的先进技术和国际化管理经验,有利于促成安徽制造企业尽快地开展跨国经营和逆向的跨 国投资。但事与愿违,扬子集团默然退出,美泰克公司也从荣事达集团撤资,表明两类文化 (管理理念和运行机制等)的整合问题是联盟合作的重要影响因素,正是由于这类跨国战略 中的文化平衡观,反而没有像上述两类单极文化战略那样易于联盟,使得该类联盟 中的安徽制造企业没有及时把握机遇,像海尔和TCL一样通过贸易、对外投资和并购等多种 方式全面进入国际化经营之路。因此,安徽制造企业在提高创新能力来拓展核心竞争力延展 性 之外,应加快培育国际化的管理理念和全球化经营思想,学会多元文化背景下的企业管理 之道,高效而稳健地进入国际化经营领域。需要注意的是,在联盟合约的制定和实施阶段, 需对跨国公司的资产重组期权进行有效地约束,提高其资产重组成本(转让或并购的成本) 和相应的期权费(表现为如跨国公司对合作企业在管理经验和技术创新等方面的帮助)[7] ,防止出现博西华和美泰克等资产重组行为对当地产业的不利影响,引导双方积极地营造持 续稳定的双赢局面。
参考文献:
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应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务) 第4篇
一、跨国公司内部贸易的成因
跨国公司内部贸易主要表现为母公司与国外子公司间及国外子公司间在产品、技术和服务等方面的交易活动, 而这种交易行为主体属同一所有者。形成跨国公司内部贸易的主要原因有以下几种:
(一) 灵活绕开外部市场的高成本和不确定性
公司内部贸易可大幅减少外部市场交易费用, 增加利润。此外, 内部贸易还可降低外部市场造成的经营不确定性, 充分利用转移定价攫取高额利润。
(二) 垄断技术优势, 消除知识技术在市场转移中的不确定性
高科技产品交易存在“买方不确定性”, 而这种“不确定”会影响产品外部转让条件。跨国公司利用公司内贸易的差别定价来转移新技术和新产品可以补偿成本, 保持垄断优势获取更多利润, 防止公司技术流失。
(三) 利用转移价格获取高额利润
跨国公司利用各国所得税税率不一、税则各异, 通过转移价格来避税。高税率国的子公司向低税率国的子公司出口时压低价格, 进口时抬高价格, 将利润从高税率国转到低税率国, 从总体上降低公司的税收负担。
二、跨国公司内部贸易的结构
(一) 跨国公司内部贸易的测度
跨国公司内部贸易以内部贸易比率测度。假定一家跨国公司生产n种最终产品, 每种最终产品都需要投入m种中间品, 因而该跨国公司的生产部门最多为nm个, 且分布在不同的国家或地区。用j表示最终产品生产部门, j=1, 2, n;i表示中间品生产部门, i=1, 2, m。则该跨国公司内部贸易的总额最大为公司内出口总额最大为, 公司内进口总额最大为从而公司内部贸易比率、公司内出口比率、公司内进口比率用下式计量:
因此, 当T=1时, 该跨国公司的贸易全部为内部贸易;当TX=1时, 公司内出口比率等于跨国公司内部贸易比率;当TM=1时, 公司内的进口比率等于跨国公司内部贸易比率。
(二) 跨国公司内部贸易的结构
跨国公司内部贸易可以不同属性来衡量, 主要有以下几种:内部贸易产品结构, 行业结构和地区结构。
1、内部贸易的产品结构
衡量内部贸易产品结构的指标是跨国公司内部化率, 它是指跨国公司内部成员间的贸易占其总贸易量的比率。贸易的内部化率与所在国宏观因素及所处行业有关, 还与产品的加工经营深度有关。公司贸易的内部化率与产品加工深度成正比。
2、内部贸易的行业结构。
衡量行业内部贸易程度的指标是行业内部化率, 它是指一国某行业的内部贸易量占全行业对外贸易量的比率。影响跨国公司内部化率的因素主要有行业技术研究开发密度、行业要素密集度、行业三次产业属类等。
(1) 行业技术研究开发密度越大, 内部销售比率越高。根据产品生命周期理论, 经济发展程度较高的发达国家间内部贸易规模巨大且内部化产品多为使用核心技术、高度相关技术或者紧密互补技术生产的产品。
(2) 行业的要素密集度。知识和技术密集型产业的贸易内部化率相对较低, 资本密集型产业的贸易内部化率相对较高, 劳动和资源密集型产业次之。
(3) 行业的三次产业属类。第二产业贸易内部化率相对较高, 第一产业次之, 第三产业最低。
3、内部贸易的地区结构。
由于经济发达地区投资和贸易障碍较少、规模经济明显, 能够降低子公司间专业化分工协作成本, 因此一个地区经济发展水平与跨国公司贸易内部化率正相关。
三、跨国公司内部贸易对我国国际收支的影响及原因
(一) 跨国公司内部贸易对我国国际收支的影响
国际收支反映一国在一定时期对外贸易状况, 是制定经济和贸易政策的依据。近年来, 我国国际收支规模不断扩大, 其构成变化显著。我国国际收支平衡不仅追求短期平衡, 更注重中长期平衡, 但根据近年外管局发布的《中国国际收支报告》, 我国国际收支表现为经常项目、资本项目“双顺差”, 国际收支顺差失衡问题突出。跨国公司内部贸易对我国国际收支产生的影响主要有以下几方面:
1、有利于进出口贸易额增加, 但实际增加额远小于理论值。
虽然大部分跨国公司为避税拒绝公布内部贸易数据, 海关等部门的统计结果也无法分辨出跨国公司内部贸易, 但可以肯定, 以转移价格为代表的内部贸易每年都在增加, 这无疑有利于我国进出口贸易增长, 但由于转移定价往往低于市场价格, 而中国是加工贸易基地, 生产利益往往流入发达国家, 因此实际增加的贸易额比正常价格交易增加的贸易额小得多。
2、有利于生产要素国际流动
(1) 促进资本国际流动。若中国作为资本输出国对外直接投资会使我国外流资本收益增加, 同时留在国内的资本相对稀缺, 平均收益上升。而对于劳动者, 就业机会减少, 平均工资下降, 利益会受损。但整体上, 资本的收益大于劳动者的损失, 整个社会获得净收益。若我国为资本输入国, 子公司设在我国, 资本和技术的流入使劳动生产率提高, 我国劳动力得益。同时, 外来资本流入会使国内原有资本收益率下降, 若不考虑外部效应, 引进外资给本国劳动力带来的收益也会超过本国资本的损失。
(2) 促进技术国际转移
跨国公司往往在生产和组织技术性资源方面具有优势, 内部贸易带来的技术直接转移对我国技术创新发展、生产水平提高贡献显著, 同时带来技术外溢, 表现为示范效应、联系效应、人力资本流动效应。
3、对国际收支平衡表各项目的影响
(1) 经常项目:主要表现在对货物、专有权使用费和特许费以及投资收益三个账户的影响。从表1可知, 近年来, 随着跨国公司货物贸易顺差扩大, 中国经常项目顺差大幅增加, 跨国公司已成为中国经常项目顺差的主力军。
单位:千美元
表1 (资料来源:据中国《国际收支平衡表》2006-2010年整理)
(2) 资本项目:主要表现在直接投资项目上, 贷方表示每年新增直接投资, 借方表示跨国公司每年从中国撤资额。
单位:千美元
表2 (资料来源:据中国《国际收支平衡表》2006-2010年整理)
根据表2, 中国FDI基本逐年递增, 同时, 多数年度, 跨国公司在华直接投资差额占资本和金融项目总差额的比重超过100%, 2006超过1000%。这表明外商直接投资账户不仅完全抵消了其他账户产生的逆差, 而且还令整个资本和金融项目呈现大额顺差。因此, 跨国公司的直接投资是中国近年来资本与金融项目顺差的主要来源, 可见跨国公司内部贸易对国际收支影响之大。
4、对国际收支变化的影响。
国际收支反映的变化因内部贸易而仅反映出表象, 要探究国际收支内在资本流动或贸易交易需要把一国国际收支状况与跨国公司内部交易结合起来衡量。
(二) 跨国公司内部贸易影响我国国际收支的原因
1、我国跨国公司对外投资与引资的“双增长”促进了贸易的发展。
经济全球化使我国吸引外商直接投资和对外直接投资规模均上升。
2、跨国公司内部贸易占跨国公司贸易总额比重持续走高。
2003年安永的一项调查结果显示, 以转移价格为代表的内部贸易占跨国公司贸易比重升高至73%, 可见内部贸易越来越成为跨国公司乃至全部经济贸易中的主要贸易种类。
3、内部贸易中多种贸易形式深入国际收支的构成中。
内部贸易涵盖商品、劳务、技术等多种贸易形式, 而我国国际收支平衡表中经常项目也包括货物、服务等, 资本金融项目包括直接投资、其他投资等, 可见内部贸易中的各种交易形式均在国际收支中充分体现。
4、我国的出口加工制造地位决定了跨国公司内部贸易成为其在华贸易潜在主要形式, 其变化与国际收支状况息息相关。
跨国公司大多将子公司设在发展中国家和地区, 子公司相当于公司全球一体化生产网络中的一个节点, 而中国正是世界上最大的出口加工初级制造基地, 跨国公司在中国的内部贸易量无论从数量、规模、空间上看都极大, 这与国际收支状况有密切的联系。
四、跨国公司内部贸易的发展对我国的启示
跨国公司内部贸易在全球迅猛发展, 对我国影响深远, 对此, 我们得出以下跨国公司内部贸易对我国经济发展的启示:
1、一国国际收支顺差已不能反映该国在贸易中是否“绝对获利”。近年来, 不少发达国家由于中国贸易长期顺差, 不断对我国发起双反调查。但中国是否在贸易“顺差”中已经获利, 或在频发的贸易争端中已失去优势, 如何全面科学的衡量我国国际收支的真实情况值得我们深思。
2、内部贸易是跨国公司内部行为, 外界无法得到准确的统计结果, 但其存在与作用不容忽视, 因此国家外汇管理局、税务总局、商务部等职能部门应加强对跨国公司的监管与审核, 将跨国公司内部贸易的大致情况以适当的方式反映在国际收支平衡表或附表、附注中, 以厘清我国国际收支顺差过大的原因, 防止国际社会无端揣测。
3、内部贸易的转移价格往往低于市场价格, 因此内部贸易的大规模存在会造成出口创汇率、出口盈亏率、贸易依存度等指标出现偏差, 不利于战略决策, 因此应尽量剔除内部贸易造成的非系统误差, 完善新的贸易评价指标体系。
摘要：经济全球化使跨国公司的发展迅猛, 公司内贸易作为跨国公司的重要经营方式也进人了一个非常活跃的时期。加入WTO后, 我国对跨国公司的吸引力逐步增加, 跨国公司对我国经济的影响也日益加深。因此, 研究跨国公司的运作规律意义重大。
关键词：跨国公司,内部贸易,国际收支
参考文献
[1]孙纲.跨国公司内部贸易的几点思考.[J].国际贸易问题.2001. (5)
应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务) 第5篇
【关键词】国有企业；物资贸易；资金风险
一、国有企业物资贸易资金风险产生的原因
国有企业在物资贸易活动中面临着诸多不确定因素，如产业政策调整、市场价格波动、贸易伙伴违约、合同管理不完善等，这些均会给企业带来贸易资金风险，增加了资金损失的可能性。与此同时，在物资贸易活动中，一些企业按照购销合同约定采取先款后货的支付方式，既要承担着较大资金支付压力，又要承担着货款回笼压力，一旦贸易伙伴出现违约行为，极易使企业陷入资金周转危机，甚至带来资金损失，严重影响企业经营活动的正常开展。如，企业在贸易活动中需要支付比例过大的预付款；实际支付货款比例与物资贸易进度不符；贸易伙伴更改支付账户，并否认已收到货款等，均会给企业带来巨大资金风险，威胁到企业贸易资金的安全性。
二、应对国有企业物资贸易资金风险的策略
1.設立物资贸易风险管理机构
国有企业要针对物资贸易活动设立风险管理机构，机构成员由党政干部、物资经营管理部、审计部、财务部、纪工委等人员组成。该机构的职责如下：优选贸易伙伴，确定贸易规模与形式，加强物资购销合同管理，确保合同条款表述严谨、完整；对物资贸易中存在的资金风险进行评估，为企业作出正确经营决策提供可靠依据；在物资贸易活动中，若贸易双方发生的重大事件可能会对贸易活动产生严重影响，则必须及时对资金风险进行评估，并派考察小组对贸易对象的经营状况和财务状况进行调查，将资金风险将至最低。
2.加强客户情况调查
国有企业在物资贸易活动中要优选贸易伙伴，组建联合考察小组，对初步确定的客户进行实地调研，全面掌握客户的资质情况，核实客户的营业执照、税务登记证、法人代表身份证等证件，了解客户的营业范围、经营状况、生产规模、商业信誉等情况，并对双方履约能力、资金风险、贸易活动产生的经济效益进行评估。在物资贸易活动期间，要对贸易伙伴的履约情况进行监控，时刻关注贸易活动是否存在法定代表人变化、生产经营活动异常以及其他重大事件。
3.完善资金风险评估机制
国有企业要将资金风险评估贯穿于物资贸易活动的全过程中，包括贸易伙伴考察、购销业务洽谈、合同签订与履行等各个阶段，对企业所面临的资金风险进行科学预测，预先采取风险防范措施。国有企业要监控贸易活动中贸易伙伴对合同的履行情况，识别潜在风险因素，严格按照合同约定的付款方式、预付款比例进行款项支付，确保支付比例与物资供应进度相符，保障企业贸易资金安全，减少贸易伙伴拖延确认货款或拖延供应物资的风险。此外，若在物资贸易风险评估中发现资金风险较大，易使企业陷入资金链断裂的经营困境，则要合理撤销该贸易业务。
4.完善资金风险预警机制
国有企业要针对物资贸易活动构建起完善的资金风险预警机制，遵循定量与定性分析相结合的原则，完善风险预警指标体系，提高风险预警的实效性。首先，做好市场风险预警。企业要收集整理行业动态信息，把握国家经济政策变化，监控贸易伙伴的资金往来和经营状况，以便对市场风险程度作出科学预测。其次，加强财务风险预警。企业要对自身经营中面临的财务风险进行评估，构建起完善的财务风险指标体系，通过获取企业资产结构、营运能力、盈利能力、偿债能力、现金流量等相关指标，预测企业财务风险程度。
5.制定资金风险处置预案
在物资贸易活动中，企业要在科学预测和评估资金风险的基础上，结合行业特点和企业经营发展需要，制定风险处置预案，具体包括以下3个方面内容：其一，针对国家产业政策变化制定风险预案。当国家产业政策发生宏观调整时，企业应当迅速对产业政策作出快速反应，与贸易伙伴协商调整物资购销合同，降低产业政策调整对贸易活动带来的不利影响。其二，针对市场价格波动制定风险预案。当市场价格波动幅度较大时，企业要与贸易伙伴协商调整贸易价格，重新约定付款时间或方式，从而降低企业资金风险。其三，针对贸易一方的违约行为制定风险预案。若贸易一方出现违约行为，企业可立停止预付货款，并采取追回货款的措施。
三、结论
总而言之，国有企业要加强资金管理，结合物资贸易活动的特点，制定资金风险应对策略，保障企业资金安全，提高企业资金使用效益。为了进一步增强企业在市场经济中的核心竞争力，消除风险隐患，企业要建立起风险管理机制，加强对贸易伙伴的资质调查，并加强风险评估、风险预警以及风险预案的落实，从而保障企业物资贸易活动的顺利开展。
参考文献：
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应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务) 第6篇
(一) 理论背景
1. 跨国公司 (multinational corporations, MNCs) 。
跨国公司是战后世界经济发展的一个最重要的特征。它们是在多个国家拥有, 控制盒管理生产设施的公司。其年销售额都以百亿美元计, 甚至超过了一些国家的国民收入。母公司通常向国外子公司提供管理技能、技术、部件和销售渠道, 以获得子公司的部分产品和收益[1]。
2. 公司内部贸易 (TNC internal trade) 。
内部贸易是指跨国公司母公司与其海外子公司或子公司与子公司之间货物和服务的交易, 即跨国公司组织内部的产品、原材料与服务的国际间流动。其交易对象一般包括最终产品、技术、设备、原材料、零部件, 也包括经营过程中所发生的会计、律师、营销、管理等服务[2]。其主要特征是: (1) 母公司通过对外直接投资, 控股或收购东道国企业的方式, 在东道国建立子公司; (2) 母公司作为最高的决策中心, 通过完整灵活的决策体系对子公司进行管理。并且, 各子公司也可以通过自己的决策机构, 根据所经营领域和本地特点进行决策, 但其决策是以服从于母公司最高决策为前提的; (3) 从全球战略出发, 以全球市场为目标来安排生产和经营; (4) 通过雄厚的经济及技术优势, 进行专业化分工, 并带有垄断性, 追求最高利润。外部市场不完全及寻求交易成本最小化是内部化形成的主要原因。
3. 利润中心 (Profit Center) 。
独立的利润中心促使产生了更加合理灵活的决策流程, 更加快速及敏感的反应机制。利润中心是指拥有产品或劳务的生产经营决策权, 是既对成本负责又对收入和利润负责的责任中心, 它有独立或相对独立的收入和生产经营决策权。其独立性和获利性的特征使其拥有了更加合理灵活的决策流程, 更加快速及敏感的反应机制。
4. 价格转移 (Transfer Pricing) 。
转移定价一般指集团企业, 尤指跨国公司, 利用其子公司在不同地区税率以及免税条件的差异, 将利润转移到税率低或可以免税的分公司, 实现集团整体的税收最小化。具体的说, 是通过人为的提高税率国的子公司的部件价格, 把运出高税率国的子公司的部件压低的关联交易方式[1]。
由于以上众多因素的综合作用, 我们得知, 规模经济和追求利益最大化产生了跨国公司, 进而通过纵向一体化 (公司内贸易) 避开了国外市场的不完善性, 进而出现了公司内贸易, 但问题是:作为公司内贸易的基石, 利润中心模式的独立性和获利性却导致了跨国公司内部一个看似不可调和的矛盾。如下, ABB公司, 作为全球电力和自动化技术领域的领导厂商, 也不可避免遇到了类似的问题。
(二) 案例背景
近期, ABB投资了线性菲涅尔太阳能发电技术领先供应商Novatec Solar公司, 还投资了美国Green Volts公司。后者主要提供包括专利光学技术和追踪技术在内的交钥匙光伏系统。这两项投资巩固了ABB在太阳能发电领域的实力。凭借强大的业务能力, ABB在2010年12月至2011年8月的短短9个月内, 仅在意大利就成功交付了14座交钥匙光伏电站解决方案, 其中有12座提前竣工, 一座24兆瓦太阳能电站在不到5个月的时间内就建成并投产。然而, ABB在中国的太阳能市场的应用, 却因ABB集团位于西班牙的太阳能能力中心和ABB中国子公司在供货部件价格问题上未能达成一致, 即采购权、定价权在谈判始终都由占技术优势的西班牙太阳能能力中心掌握, 使得本可以低价从公司外采购的部件必须改为公司内部采购, 且公司内采购部分也被要求必须以高于成本若干倍的价格直接从西班牙方采购, 最终导致ABB与中国长江三峡集团公司首个发电项目三峡新能源格尔木10兆瓦太阳能光伏电站失之交臂, 影响了世界最先进的太阳能光伏技术在中国这一最有潜力市场上的应用, 进而影响了集团的整体利益, 最终两败俱伤, 使得项目平白落入竞争对手囊中[3]。
二、公司内贸易及转移定价的负面效应
通过以上案例, 我们清楚看到了独立性和获利性这两个存在于利润中心模式中的固有特性导致了以下几个弊端:
1.转移价格的定价机制是人为机制, 其非市场性改变了价格作为市场航标的特有秩序。这在很大程度上削弱了市场自由竞争赖以存在的供求调节价格的价格机制, 破坏了国际市场价格与供求关系之间的联系。
2.转移价格往往损害了东道国的利益, 由于内部贸易采用转移价格手段, 达到母公司的特定目标, 如规避东道国的税收及关税壁垒等, 通过“高进低出”的转移价格侵吞东道国的利益减少了东道国的收入。同时, 在信息不对称的情况下, 如果母公司未能及时发现由于技术能力中心为满足其利润中心利益最大化而不惜以损害其他子公司利益为代价而导致的恶性竞争, 则会使得跨国公司集团整体利益受到损害, 并将唾手可得的项目拱手相让给竞争对手。
3.转移价格往往是在东道国在技术上不得不持续的依赖跨国公司母国或技术垄断国的局面。而且随着跨国公司规模的扩大, 原有的集权体制逐渐发展为分权体制 (如独立的利润中心模式) , 其监督和管理等内部交易费用也在不断上升。更加明细的分工及更加复杂的管理模式, 使得各分权部门无法为母公司提供全面信息, 或凭借其垄断优势有意阻拦母公司监管甚至消极影响母公司对其政策倾斜, 并作出不适当的决策。如上, ABB的例子就是因为其中国公司在太阳能光伏技术上过于依赖西班牙太阳能能力中心, 致使其在谈判中始终被动, 最终导致标的丢失。
4.内部贸易及转移定价降低了跨国公司东道国引进外资的积极关联效应。东道国为带动上下游产业发展大力引进外资, 然而跨国公司母国或相关技术中心国却本着全球战略及独立利润中心模式, 宁可高价进口国外关联公司的原材料、半成品。正如ABB案例, 该太阳能光伏项目所需的多种部件及材料, 国内许多厂家均有价格优势及技术能力, 而且产品质量很好, 但具有技术优势的西班牙方却拒绝使用高质价廉的国内产品, 而要求必须高价从其下进口, 否则, 停止下来的所有合作。
然而, 这种母国及东道国间的利益冲突总是存在, 且在实践中很难达成一个合适各方的国际性协议。东道国在同跨国公司贸易往来时, 往往缺乏经验, 采用严格管制转移价格的方法将会带来极端的后果, 如严重影响未来国外对东道国的直接投资。因此, 本文将从另外几个角度来探讨这一问题, 希望能为我所用, 并实现这一矛盾的协调和利益的平衡。
三、完善转移定价策略的几点对策
1.企业的核心竞争力如果建立在利润中心的基础上, 很难想象总部的市场应变能力。规模较大的企业, 无论是生产型的还是服务型的, 都需要就主要核心原料或服务建立总部直接控制的成本中心, 而对于非核心的并且在市场上能够自由采购且质量稳定的部分, 可以建立利润中心进行经营。
2.我们通过选用合理、恰当转让定价机制, 通过制订和执行分部经营报酬契约和补偿计划, 来对分部业绩进行有效评估, 以促使分部能自主性地作出有利于企业集团整体利益最大化的决策, 而不是以牺牲其他相关部门利益, 甚至影响集团利益为前提的部门效益最大化决策。由于企业集团内部转让定价机制在处理各个分部门与总部潜在利益冲突的过程中能够提供正面激励, 引导部门管理者作出最佳生产经营决策, 提高企业效率, 因而是集团分权经营管理模式中必不可少的一种重要的决策机制[4]。
3.优化利润流程, 引入相应配套的资源配置机制, 对各分部门的经营业绩进行评估与监督。除了考虑其盈利能力外, 还应该考虑其对其他关联子公司的协助能力。如对于在一个新的地区建立的分公司或一个地区新技术新项目, 在初始阶段, 不要过多关注盈利, 而应该从全局来看, 扩大其市场的影响力, 树立公司品牌。这时, 我们换一个思路, 可以将评价业绩的指标改为考核它的市场占有的增长率;由之产生的成本与潜在效益的挂钩, 降低成本 (Cost Reduction) 的程度等。
4.母公司应制定合理利润分配方案。各个利润中心之间的结算价格, 应是基于外部市场的价格, 并加入企业分部门制定的相关激励因素;加强对存在技术垄断的关联分公司的监管, 尽量避免单一的供求关系;可以制定如企业内采购的价格不得高于企业外采购价格10%等具体的量化条款。在提高各利润中心的竞争意识的同时, 逐渐提高各利润中心的竞争能力和内部销售比较优势;在没有外界相同产品可以比较的情况下, 应该以成本为基准, 内部 (或由总部) 制定合理价格规范。
5.“利润”不能作为单一指标来衡量子公司或分部门各自利润中心的价值。全局利益大于局部利益往往在过分细化和强调分部门利益权责后成为空谈。母公司应该在业务初期同子公司或独立的利润中心分部门确立合理的发展目标及切实可行的市场策略;切忌, 不能过分细化利润中心, 否则, 不可避免内部交易成本 (如谈判成本) 的上升和内部交易复杂程度的提高。
本文由跨国公司ABB集团案例, 揭示了由于局部技术优势带来的内部垄断, 进而影响母公司全局利益的典型案例。公司内部的恶性竞争的尴尬浮出水面, 再次引发了我们对“利润中心”制度的积极思考。我们期待能化繁就简, 从完善公司制度的角度出发, 用流程来规范和优化销售, 使公司内贸易能真正的为集团所用。
摘要：跨国公司凭借其资源优势 (尤其体现为技术和知识优势) 和交易成本优势, 在全球性生产经营活动中, 始终保持着强劲竞争力。同样, 跨国公司内部, 某技术能力中心也往往能够凭借其先进且无可替代的技术和智力长板在特定领域中掌握充分的话语权, 进而垄断公司内外交易活动。可随之而来一个困扰:当这一技术能力中心在最大限度追求其在跨国公司内部独立利润中心利润时, 弃整体利益于不顾, 打破母公司全局利益分布, 要求其他子公司在大项目中都分其一杯羹, 高价购买其下产品、部件及服务。否则, 两败俱伤也不妥协。将基于跨国公司典型案例, 综合现有理论对跨国公司利润中心模式对内部贸易转移定价问题做进一步回顾和梳理。
关键词：跨国公司,利润中心模式,公司内部贸易,转移定价
参考文献
[1][美]萨尔瓦多.国际经济学:第9版[M].杨冰, 译.北京:清华大学出版社, 2008.
[2]毛诗蕴, 李敏, 袁静.跨国公司在华经营策略[M].北京:经济科学出版社, 2007.
[3]全球最大太阳能电站在西班牙建成, 支持太阳能发电愿景初步实现[EB/OL].http://cn.inside.abb.com.
应对跨国企业的内部贸易(国际贸易与实务) 第7篇
关键词：跨国公司；跨国经营；内部风险；风险防范；竞争力
跨国企业内部风险系指因跨国企业内部自身原因所产生的、对企业跨国经营造成危害的可能性。跨国企业的内部风险可能出现于企业生产运营中的各个环节当中。从企业组织结构、人事管理、产品生产，营销推广、财务审计等方面都可能出现影响跨国企业竞争力的内部风险。跨国企业由于组织结构庞大复杂、又处于不同国家地区，内部风险成因的复杂性远高于国内企业，跨国企业的内部风险的危害性一般也超过国内企业。跨国企业内部风险对企业的国际竞争力的有着深刻的影响。
一、人事风险侵害企业组织基础
人事风险一般是指企业成员在企业经营过程做出损害企业利益的行为的可能性。人事风险是一种涉及企业成员（含高级管理人员和一般员工）的风险。跨国企业是由在国内外各机构、各岗位、各职能部门的企业人员所组成的复杂的社会系统。在此系统中，一项影响极大的风险可能就是人事风险。人事风险一般有招聘风险、绩效管理风险、薪金管理风险以及员工管理风险。
人事风险可能缘于企业内部制度的漏洞或者不合理，也可能是由于外部利益的诱惑。由于我国国有跨国企业缺乏科学健全的人事任命和管理制度，因而国有跨国企业存在着较严重的代理人机会主义行为危险。代理人机会主义的一种常见现象就是满足于过去的较低成果，或降低绩效标准，而不是在实现既定目标方面克服障碍上追求卓越。我国大型跨国企业以央企居多，部分重要管理者直接从政府机关调任，中高层管理人员不从社会招聘或者企业基层员工进行选拔，而是采取任命方式，因而这些企业潜在的人员风险较为严重。人事制度的缺陷加上企业本部对海外企业人员管理监督的难度大等因素使得我国跨国企业的人员风险较为严重。
人事风险的本质是人的风险。企业内部工作人员如果不认同企业文化以及管理观念，工作积极性不高，甚至抵抗企业做出的决定都将影响企业经营的基础。而企业人才选拔和职位任免的制度不透明或者不合理也都将影响企业可持续发展。目前我国排名前100名的跨国企业中，大部分还都是大型国有企业，这一类企业在人事管理上都还存在着较大缺陷。这一类跨国企业中任人唯亲、不讲能力与素质、选拔机制被大幅简化甚至取消的现象时有发生。一项国有跨国企业内成员责任意识匮乏、贪污腐败、损公肥私情况出现的可能性较大。由于权责不明确，部分管理人员越权管理与操作也将给企业带来风险。这些风险都将严重影响企业人力资源基础。
二、营销风险影响企业产销额和利润
营销的本质是发现和挖掘消费者对于产品的需求，通过与消费者的互动，改变自身产品形态，使消费者更深层次的了解产品进而购买的过程。营销风险则是指企业由于对市场环境以及自身形象以及实力的错误判断，导致企业的营销活动不被市场以及消费者接受的可能性。具体表现有产品形象与产品功能不符，产品市场定位过高，营销渠道落后等。忽视营销风险可能导致企业营销额受到巨大影响。一味固守原有的观念和做法必将在不断变化的国际市场中迷失自己，被市场和消费者淘汰。台湾宏达电子因生产HTC品牌手机而被世界消费者所熟知。宏大电子因抓住了智能手机发展的潮流，为Google代工第一代nexus手机，开始了迅速崛起之路，成为世界知名的手机大厂。而2012年后因小米领衔的国内手机厂商迅速崛起，智能手机的整体价格开始大幅下降。HTC并没有类似于苹果三星的技术研发能力，又不愿意自降身段与国内厂家打价格战，原本处于一线品牌的HTC如今已经淡出人们的视野。
当前的国际市场已经由原来的数量型需求向质量型需求转变，对于产品服务的个性化要求不断提升，也给我国跨国企业提出了更高的营销要求，同时也产生了营销风险。在跨国企业的经营中，由于市场跨度大，文化经济差异大，进而可能做出错误的营销策略导致企业销售额以及利润下降。营销风险一般涉及价格风险、促销风险、渠道风险、竞争风险等方面。营销风险可以通过一系列市场营销有关的数据进行定量分析。其中主要的衡量指标如下表所示。
上述四项指标有助于衡量企业在营销的各个环节中的营销风险水平。根据企业的具体情况，对不同指标进行加权，可以得出一个企业营销风险的整体水平数值，据此可以了解企业营销风险水平，以及需要作出应对措施的方面。
三、财务风险易使企业陷入危机
财务风险是指企业因财务制度缺陷和企业人员在财务方面不适当或错误的行为而给企业财务造成危害的可能性。财务风险主要体现在如下四个方面：其一，企业盈利能力低，产品的毛利率较低；其二，企业现金较少，债务清偿能力较低；其三，债务结构不合理，短期债务在企业债务中占有较高的比例；其四，企业经营能力下降，不良资产比例上升。财务风险的衡量通常使用企业资产负债表、损益表、现金流量表中的数据作为测量依据。基于不同的财务报表可以分析不同的财务风险数据，通过分析资产负债表可以获得如下财务数据。
根据企业损益表可以得到如下财务数据：
根据现金流量表可以得到如下财务数据。
上述三组数据分别代表了企业债务清偿能力，资产运用能力，盈利能力。通过对比同行业企业同类数据情况进行打分，并对不同的指标进行加权处理，可以获得企业财务风险状况的评价分数，从而对企业财务风险状况作出评价。
财务风险可能影响企业各个层面的财务管理，导致企业生产经营中产生更多的不确定性因素，使企业无法正确认识自身的财务状况与生产目标。跨国企业在经营中由于内部财务制度缺陷或者财务制度落实不到位或者对财务制度的落实缺乏有效监督管理，会出现资金亏空、周转能力不足等问题。这些问题都会侵蚀企业财务资源，严重影响跨国企业的国际竞争力。在国际竞争压力日益增加的当今国际社会，财务风险易导致海外企业陷入资金困境乃至破产。
四、组织管理风险可使企业经营处于困境
管理风险指企业在经营过程中因决策和管理方面的原因致其利益受到损害的可能性。跨国企业组织管理风险体现在企业管理方法不适应于当地文化、企业规章制度落实不到位、海外企业管理人员素质低下、文化冲突等方面。跨国企业组织管理风险造成的危害可使企业经营陷于困境。
首先，跨国企业管理方法不科学会导致企业成员工作积极性下降。目前我国正处于产业升级转型的关键阶段，许多大型跨国企业开始进行产业升级，引进或自主研发先进技术，提升国际竞争力。然而，企业在技术升级的同时，往往忽视了组织管理方法的提升。原有管理方法由于受计划经济制度影响难以充分调动员工工作积极性，不适应时代要求的企业管理方法会严重影响企业的国际竞争力。
其次，组织管理上的漏洞可能被不法分子利用，从而严重损害企业利益。由于跨国企业组织管理结构混乱，企业内部工作人员权责不明，海外管理人员的权力难以监督，滋生贪污腐败的可能性较大，某些工作人员可能做出超越权限、损害企业利益的行为。
再次，企业文化建设的落后会影响企业各项规章制度的落实。企业文化是员工在长期工作中形成的共同的价值观与工作理念，区别于企业规章制度的硬管理。如果跨国企业没有积极向上的企业文化，不同工作环境、不同文化背景的员工和部门很难为了企业共同的目标努力奋斗，小富即安，因循守旧的心态可能滋生，影响企业竞争力的进一步提升。当下，中国跨国企业往往进行粗放型经营，对企业文化建设的重视程度非常不够。跨国企业如果忽视多元的包容的企业文化建设，海外企业品牌和现象就难以为东道国所接受，企业就难以在海外形成较强的国际竞争力。
参考文献：
[1] C.Arthur Williams， Michael Smith. Risk management and Insurance [M]. McGraw-Hill， 1998.
[2] Gordon， Loeb，Tseng. Enterprise risk management and firm performance： A contingency perspective [J].Accounting and Public Policy， 2009（28）：301–327.
[3] 赵署明.国际企业：风险与管理[M].南京：南京大学出版社，2014.
[4] 李明.企业内部控制与风险管理[M].北京：经济科学出版社，2007.
